실리콘 밸리 은행 붕괴: 실패로 인해 은행 주가 폭락

Nov 26, 2023

실리콘 밸리 은행과 시그니처 은행이 파산한 후 규제 당국이 피해를 억제하려고 노력하면서 지역 은행의 주가는 하락했습니다. 연준은 조사를 약속했고 바이든 대통령은 진정을 촉구했다.

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월요일 마감 기준 데이터입니다.

출처: Refinitiv

뉴욕 타임즈

조 레니슨

최근 시그니처 은행(Signature Bank)과 실리콘 밸리 은행(Silicon Valley Bank)의 갑작스러운 파산으로 인해 투자자들이 해당 대출 기관의 가치를 재평가하면서 미국 지역 은행의 주가는 월요일 급락했습니다.

급격한 가격 하락으로 인해 아침에 약 12개 은행의 거래가 일시적으로 중단되었으며, 폭주 사고를 부분적으로 방지하기 위한 소위 서킷 브레이커가 발동되었습니다.

First Republic Bank는 이날 60% 하락하여 최악의 주가를 기록했습니다. 애리조나에 본사를 둔 Western Alliance는 45% 하락했고 KeyCorp와 Comerica는 모두 거의 30% 하락했으며 유타에 본사를 둔 Zions Bancorp는 약 25% 하락했습니다.

대형 은행의 주식은 영향을 덜 받았지만 면역되지는 않았습니다. 씨티그룹과 웰스파고는 각각 7% 이상 하락했고, 뱅크오브아메리카(Bank of America)는 5.6%, JP모건체이스는 2% 미만 하락했다. 24개 주요 은행의 실적을 추적하는 KBW 은행 지수는 거의 12% 하락했으며 지난주 지수에 포함된 은행의 총 가치에서 거의 2000억 달러가 삭제된 급격한 손실을 추가했습니다.

"많은 것의 핵심은 행동과 심리학입니다." 앨라배마주 버밍엄에 본사를 둔 리전스 은행(Regions Bank)의 투자 관리 부문인 리전스 웰스 매니지먼트(Regions Wealth Management)의 CFO인 앨런 맥나이트(Alan McKnight)는 월요일에 약 7% 하락했다고 말했습니다. "우리는 예금 기반의 다양성을 고려할 때 매우 좋은 위치에 있다고 생각합니다."

은행 부문의 위기는 연준이 금리 인상 속도를 계속할 가능성에 대한 신속한 재평가를 촉발했습니다. 특히 Silicon Valley Bank and Signature가 직면한 문제의 근본 원인이 지난 1년간 제정된 금리 인상에서 비롯되었기 때문에 경제 회복력에 대한 두려움이 중앙은행의 손에 머물 것이라는 투자자들 사이의 인식이 커지고 있었습니다.

이러한 변경된 기대는 S&P 500 주가 지수가 은행 부문의 최악의 고통을 떨쳐내는 데 도움이 되었습니다. 왜냐하면 금리 인상이 적을수록 기업의 비용 증가가 적어지기 때문에 투자자에게는 긍정적이기 때문입니다. S&P 500 지수는 장 초반 1% 이상 하락한 뒤 0.2% 하락하며 장을 마감했습니다.

6월 2일

6월 5일

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데이터가 15분 이상 지연되었습니다.

출처: 팩트셋

작성자: Ella Koeze

금리 기대치 변화에 민감한 2년 만기 국채수익률은 0.59%포인트 하락해 4%를 약간 웃돌았다. 이는 가장 심각한 시장 중 하나였던 1987년 10월 '검은 월요일' 이후 하루 최대 낙폭이다. 기록상 충돌이 발생합니다.

수익률은 일반적으로 매일 1%포인트 미만으로 움직이며 지난주에는 2007년 중반 이후 처음으로 5%를 넘었습니다. 월요일의 움직임은 2008년 리먼 브라더스의 몰락과 2000년대 초반의 기술 붕괴 당시 가장 큰 움직임을 회상했습니다.

투자자들은 연준이 경기 둔화와 인플레이션 압력 완화를 위해 계속해서 금리를 인상하면서 앞으로 몇 달 안에 금리를 최대 1%포인트까지 인상할 것이라는 베팅을 늘렸습니다.